Bitcoin
Ethereum
XRP
Tether
BNB
Cardano
ChainLink
Shiba Inu
Decentralized exchanges (DEXs) zijn steeds prominenter aanwezig, vooral na recente ontwikkelingen rondom Binance. Deze verschuiving heeft potentieel grote gevolgen voor de cryptomarkt.
De Situatie met Binance:
Recente juridische ontwikkelingen rond Binance, zoals beschreven in een DOJ persbericht, hebben geleid tot strengere compliance-eisen. Dit omvat het afscheid nemen van bepaalde marktmakers die niet voldoen aan de nieuwe compliance criteria. Dit kan leiden tot een aanzienlijke daling van het handelsvolume op Binance.
Deze situatie biedt een unieke kans voor decentralized exchanges. DEXs zoals GMX, Good Entry en DyDx winnen aan populariteit, mede door hun vermogen om te voldoen aan de vraag van de markt zonder de beperkingen van traditionele gecentraliseerde exchanges.
GMX – Een Belangrijke Speler:
GMX, een opvallende speler in de wereld van decentralized exchanges (DEXs), brengt unieke innovaties en mogelijkheden voor gebruikers. Sinds de lancering in september 2021 heeft GMX zich onderscheiden door zijn veelzijdige aanbod en gebruikersgerichte benadering.
GMX’s Uitgebreide Platform:
GMX is niet alleen een DEX, maar een uitgebreid protocol dat actief is op twee EVM-ketens: Arbitrum en Avalanche. Het biedt een utility en governance token, GMX, in het Arbitrum-ecosysteem met een APR van 13%, en GLP in het Avalanche-ecosysteem met ongeveer 21% APR. GMX biedt ook een API voor ontwikkelaars om hun infrastructuur te integreren.
Unieke Vergoedingsstructuur:
Wat GMX onderscheidt, is de manier waarop het protocol omgaat met vergoedingen. Het verdeelt 100% van de protocolkosten onder zijn tokenhouders, wat aantrekkelijk is voor diegenen die op zoek zijn naar passief inkomen. Deze strategie heeft geleid tot een verdrievoudiging van de vergoedingen sinds medio augustus, wat de groeiende populariteit en het gebruik van het platform aantoont.
Yield Farming en Duurzaamheid:
GMX brengt yield farming terug naar de voorgrond, met aanbiedingen van 10 tot 20% APR op populaire activa. Deze rendementen zijn gebaseerd op de daadwerkelijke vergoedingen van het protocol, wat een duurzamer model biedt dan tokeninflatie.
GMX’s Productaanbod:
- Decentralized Spot Trading Protocol: Stelt beleggers in staat om naadloos cryptocurrency swaps uit te voeren.
- Decentralized Perpetual Contract Trading Platform: Biedt tot 30x leverage voor contracthandelaren.
- Tokenomics en Beloningssysteem: Voor zowel handelaren als liquiditeitsverschaffers, met lage handels- en swapkosten.
Futures Contract en Leveraging:
GMX biedt geavanceerde mogelijkheden voor futures trading, waarbij handelaren kunnen inzetten op de prijsfluctuaties van activa zonder deze daadwerkelijk te bezitten. Dit omvat zowel long- als shortposities, met de mogelijkheid om te handelen met een hefboomwerking tot 30x.
Perpetual Contracts:
In tegenstelling tot traditionele futures contracten, hebben perpetual contracts geen vervaldatum, waardoor handelaren hun posities zo lang kunnen aanhouden als ze willen.
Hoe Werkt GMX?
GMX onderscheidt zich met een gemeenschapsgestuurde en ‘geunioniseerde’ liquiditeitspool – de GLP pool. Deze pool dient zowel de spot trading als de perpetual contract trading faciliteiten. Gebruikers kunnen enkelvoudige activa bijdragen aan de GLP pool, die vervolgens door de Automated Market Maker (AMM) wordt gebruikt.
GMX en GLP Tokens:
- GMX Token: Het governance- en hoofdutility-token van het GMX-ecosysteem.
- GLP Token: Een tokenized audit van activa op het GMX-netwerk, gebruikt voor het servicen van leverage loan aanvragen.
Good Entry – Een Nieuwe Speler:
Naast GMX en DyDx is er een andere opmerkelijke speler in de wereld van decentralized exchanges die aandacht verdient: Good Entry. Dit platform brengt innovatie in de vorm van beschermde perpetuals, een systeem dat handelaren beschermt tegen liquidaties door prijsmanipulaties – een veelvoorkomend probleem in de cryptohandel.
Beschermde Perpetuals:
Good Entry introduceert een uniek concept van liquidaties gebaseerd op tijd, in plaats van prijs. Dit betekent dat handelaren een beschermingsvergoeding betalen en alleen geliquideerd worden als ze geen middelen meer hebben om hun posities te beschermen. Dit biedt een veiligere handelsomgeving, vooral voor diegenen die bezorgd zijn over plotselinge en onvoorspelbare prijsschommelingen.
Decentralized LP Derivatives Market:
Good Entry is niet alleen een handelsplatform, maar ook een geavanceerde gedecentraliseerde liquiditeitsverschaffer (LP) derivatenmarkt. Het platform maakt gebruik van de technologieën van Uniswap V3 en Aave’s leenmarkt om een veilige en efficiënte handelsomgeving te bieden. Om prijsmanipulatie te voorkomen en herbalanceringsdrempels te bepalen, worden Chainlink Oracles ingezet.
Drie Hoofdproducten van Good Entry:
- Voor Handelaren: Beschermde Perpetuals – Veilig en stressvrij daghandelen met innovatieve beschermde perpetuals.
- Voor Yield Farmers: ezVaults – Gebruiksvriendelijke vaults die yield farming toegankelijker en efficiënter maken.
- Voor Tokenhouders: Tokenomics en Beloningen – Profiteer van een strategisch tokenomics- en beloningssysteem.
Risicobeheer in Crypto Handel:
Een van de grootste uitdagingen in crypto handel is het gebrek aan adequaat risicobeheer. Good Entry pakt dit probleem aan door handelaren te beschermen tegen significante verliezen. Met beschermde perpetuals kunnen handelaren hun handelsvaardigheden verbeteren zonder het risico te lopen op grote verliezen door één slechte trade.
Liquidatie op Basis van Tijd, Niet Prijs:
In tegenstelling tot traditionele systemen waarbij handelaren geliquideerd worden op basis van prijsbewegingen, gebeurt liquidatie bij Good Entry over tijd. Dit biedt een unieke benadering van risicobeheer, waarbij handelaren hun posities kunnen beschermen en beheren met een grotere mate van controle.
Geen Tegenpartijrisico:
Bij Good Entry handelen traders tegen liquiditeit in een tick, wat betekent dat er geen tegenpartijrisico is. De impermanente verliezen van liquiditeitsverschaffers zijn de impermanente winsten van de handelaren.
Hoe Werkt Het?
Good Entry combineert Uniswap V3 ticks en AAVE’s leenmarkt om beschermde perpetuals te creëren. Handelaren kopen opties op een blok-voor-blok basis, wat een nieuwe dimensie toevoegt aan de handelsstrategieën in de cryptomarkt.
DyDx – Innovatie en Groei:
Naast GMX en Good Entry is DyDx een ander belangrijk platform in de wereld van decentralized exchanges (DEXs) dat de aandacht verdient. Gelanceerd in 2019, heeft DyDx zich snel ontwikkeld tot een toonaangevend platform voor margin trading en derivatenhandel in de crypto-ruimte.
Unieke Kenmerken van DyDx:
DyDx onderscheidt zich door zijn hoge mate van decentralisatie en gebruikersbeheer. Het platform, gebouwd op Ethereum, stelt gebruikers in staat om in een breed scala aan crypto-activa te handelen met een hefboomwerking tot 10x. Dit biedt een flexibele en aanpasbare handelservaring, terwijl gebruikers volledige controle behouden over hun fondsen en posities.
DYDX Token:
De DYDX-token, het native utility-token van het protocol, speelt een cruciale rol in het ecosysteem. Het wordt gebruikt voor het betalen van transactiekosten en voor stemrecht over governance-voorstellen. Met een totaal aanbod van 1 miljard tokens, waarvan ongeveer de helft al is vrijgegeven, heeft de DYDX-token een significante impact op de ontwikkeling en groei van het platform.
Technologie en Ecosysteem:
DyDx maakt gebruik van de Ethereum blockchain en is aangedreven door smart contracts, gebruikmakend van de 0x-protocolstandaard. Dit zorgt voor een transparante en veilige handelsomgeving. Het platform heeft ook een orderboek relayer voor snellere transacties en ondersteunt verschillende soorten geavanceerde derivatenhandel.
Voordelen van DyDx:
- Volledige controle voor gebruikers.
- Flexibele handelsopties met hoge hefboomwerking.
- Lage handelskosten en hoge mate van privacy.
- Integratie met diverse DeFi-protocollen.
Nadelen van DyDx:
- Beperkte handelsparen vergeleken met sommige concurrenten.
- Geen directe inleg met FIAT-geld mogelijk.
- Fluctuerende rendementpercentages.
Oprichter en Team:
DyDx is opgericht door Antonio Juliano, een voormalig software engineer bij Coinbase. Het team achter DyDx bestaat uit ervaren professionals met achtergronden bij toonaangevende bedrijven zoals Google, Bloomberg en Facebook.
Toekomstperspectief:
Deze ontwikkelingen in de wereld van DEXs duiden op een verschuiving in de cryptomarkt. Met de toenemende vraag naar decentralisatie en transparantie, kunnen we verwachten dat DEXs een steeds belangrijkere rol gaan spelen.
